ネット証券の価格
今や株取り引きはネットで行うのが主流になり、少しでも有利な株式投資を行うためにネット証券を比較することは必要不可欠です。
ネット証券を評価する際のポイントは、手数料、無料投資情報、投資分析ツール、金融商品の豊富さだと思います。
金融機関はこの分配金の違いを説明することなく、知ってか知らずかあたかも金利のように説明し、必ず儲かるかのような説明をしますが、決してだまされてはいけません。
分配金の説明を受けたときには、どちらの分配金なのかをしっかり確認するようにしてください。
つい最近ですが、某大手銀行の若手女性職員から外国債券型の投資信託の営業を受け、判断に迷っているので見てほしいという相談がありました。
その営業職員が残した手書きの説明メモを見て、怒りで体が震えた記憶があります。
そのメモには明らかに配当を金利に置き換えて説明している形跡がはっきりと残っていたからです。
株式は大きな値上がりが期待できる一方、大きく値が下がるリスクもあります。
一方、債券は株式と比べて比較的安定した投資先です。
この関係が、投資信託にも当てはまります。
株式型の投資信託は債券型に比べて基準価額の動きが大きく、債券型より大きな値上がり益が期待できる半面、リスクも大きくなります。
しかし、株式型の投資信託でも多くの銘柄に投資してリスクを分散させています。
そのため、ひとつの銘柄が急落しても全体の運用成績に大きく影響しないようにコントロールされています。
万一、組み入れている銘柄の企業が倒産して株価がゼロになってしまっても基準価額そのものがゼロになってしまうようなことはありません。
この点が個別の株式に直接投資したときと株式投資信託に投資したときのリスク面での大きな違いです。
投資信託も、基本的にはじっくり保有して着実に値上がり益を取るためのもの。
当面使う予定のないお金を用意する長期の運用向きです。
長期の資産運用のなかで、最も重要な対象となるものに老後資金があります。
少子高齢、財源不足から老齢年金や厚生年金の受け取り額は今後確実に減っていくに違いありません。
さらに、企業の退職金制度自体も会社にとって有利な、勤めている人たちにとっては不利な方向に急速に見直されています。
退職金を減額したり、毎月の給料に上乗せして前払いしたり、財政難から退職金制度そのものをなくしてしまったりとその動きはさまざまですが、老後資金づくりの必要性は増すばかりです。
みなさんも感じていると思いますが、私たちの老後は決して明るいものではありません。
1日でも早く長期の資産運用を始める必要があるのです。
確定拠出年金は長期国際分散投資で最近の退職金制度の見直しのなかで、最も大きな流れが企業版確定拠出年金(日本版401kまたはDC)の導入です。
私のところにもこの確定拠出年金関係の相談が多くなっています。
この制度はひと言でいうと、元本変動のある金融商品に投資して自己責任のもとで年金原資を増やしていくという制度で、その中心になっているのが投資信託です。
確定拠出年金の導入により自分で運用しなければならなくなったものの、これまで預貯金しか利用していなかった人たちが、いきなりリスクのある投資信託を選ばないといけないわけですから悩んでしまうのも無理はありません。
この項では、今後ますます増えていくと思われる確定拠出年金についてお話ししたいと思います。
現在、お勤めの会社に確定拠出年金が導入されていない方もぜひお読みください。
特に確定拠出年金の投資信託に限ったことではなく、投資信託を使った資産運用全般に必要な考え方をまとめています。
企業版確定拠出年金の運用では、安全性と収益性が大切になります。
将来、自分の年金となるお金ですから、できるだけ安全に資産を増やす必要があります。
そして同時に、年金として受け取れるお金を多くするため、できるだけ資産を多く増やしたいところです。
安全性と収益性の両方を追い求めるときに有効なのが、長期間にわたっていくつもの投資先に投資する「長期国際分散投資」です。
長期国際分散投資をすると、ひとつの投資対象に集中して投資するよりも全体の値動きを小さくすることができます。
値動きを抑えられる分、リスクが小さくなります。
また、長期間保有することでマイナス運用になりにくくなり、世界成長率に近い運用成果が見込めるよ立王7うになります。
企業版確定拠出年金で投資信託の長期国際分散投資を行なうには、3つの方法があります。
「バランス型投資信託から選択する」「チェックシートを活用して資産配分を行なう」「資産配分をすべて自分で決定する」です。
チェックシートとは、いくつかの質問に答えていくと、どの資産配分が向いているのかがわかるようになっている質問票です(会社によってはチェックシートがない場合もあります)。
このうち、資産配分をすべて自分で決めるには高度な資産運用の知識が必要となるため、最初の2つの方法を説明します。
企業版確定拠出年金で運用できる投資信託の数は必ずしも多くありませんが、資産配分を工夫して効率的に分散投資するようにします。
工8ファンドの成績表は「累積リターン」企業によって確定拠出年金で運用できる投資信託は異なりますが、ほとんどの場合、株式と債券の両方に投資するバランス型ファンド(投資信託)が数種類入っていると思います。
バランス型ファンドは、国内外の株式と債券に分散して運用するものです。
運用先が国内と海外、株式と債券に分かれていますので、ひとつのバランス型ファンドを長期保有するだけで長期国際分散投資を行なうことができます。
ただ、バランス型ファンドでも国内と海外の投資比率、株式と債券の投資比率などがファンドによって異なります。
いろいろあるバランス型ファンドをどのような観点から比較すればいいのか、ポイントを挙げていきましょう。
220・221ページの表をご覧ください。
これは4種類のバランス型ファンドを比べたものです。
こうした表を作成すれば、バランス型ファンドの特徴が一目瞭然です。
この表は5つの項目からできています。
最初の「信託報酬」は、ファンドの運用・管理費用です。
年間で、表示された率がかかることになっています。
信託報酬はファンドの資産から引かれるもので直接支払う必要はありませんが、低いほうがコストが安いファンドということになるため、高いものより低いもののほうが運用成績がよくなる傾向にあります。
また概して、株式の割合が高いほど、信託報酬の率が高くなります。
次の「信託財産留保額」は、ファンドを解約するときに必要な手数料。
一種のペナルティです。
解約するときの基準価額に対して、表示された率がかかることになっています。
この信託財産留保額は証券会社の利益になるわけではなく、解約したときに解約した人の財産の一部をファンドの資産に残す形になります。
財産を留保するということで、信託財産留保額です。
「累積リターン」はファンドの運用実績を示すもの。
ファンドの成績表とでもいうべきものです。
「1年」「3年」「5年」「設定来」と分かれていますが、過去1年、過去3年、過去5年、「設定来」はそのファンドができて以来、どれだけの運用実績があるかを表しています。
の例で見ると、過去1年では12・51%上昇しましたが、過去3年ではマイナス12・77%、過去5年ではマイナス1・37%。
このファンドができたときからは2・96%上昇していることになります。
ファンドのなかで株式に投資する割合が多いほど、累積リターンが高い傾向にあります。
バランス型ファンドはこうやって選ぶ「標準偏差」は、平均収益率からのバラツキがどの程度あるのかを表す数値です。
驚嘆すべきネット証券が登場しました。業者向けのネット証券サービスです。
鋭い観点からネット証券を捉えます。季節ならではのネット証券です。
ネット証券の失敗しない選び方を紹介します。顧客満足度の高いネット証券を選びましょう！
鋭い観点から株を捉えます。株に磨きをかけることができます。
株の店舗情報です。トップクラスの株です。
デスクの上に株はいかがですか？世界的に有名な株です。
ネット株の理解を深めましょう。サルでもわかるネット株です。
さらに軽くなったネット株を体験しましょう。結局ネット株が便利です。
ネット株がさらにリアルになりました。ネット株を応援します。